Что такое хеджирование простыми словами на бирже?

 Представь ситуацию: ты купил акций какой-нибудь крутой компании. Цены растут, ты уже мысленно считаешь прибыль и приглядываешь себе новый автомобиль. Но вот незадача – где-то в глубине души сидит противный червячок и шепчет: «А вдруг всё рухнет?». Знакомое чувство? Вот именно от этой неуверенности и существует хеджирование.

Если отбросить всю умную терминологию, хеджирование – это обычная страховка. Как ты страхуешь свою машину от угона, так и здесь ты страхуешь свои инвестиции от провала.

Как это работает, если не мудрить?

Давай на простом примере. Допустим, ты фермер, и у тебя скоро созреет пшеница. Ты смотришь на цену – она сейчас приличная. Но жутко боишься, что к моменту сбора урожая все рынки будут завалены зерном и цена упадет ниже плинтуса. Что делать?

Правильно, найти покупателя, который уже сейчас согласится забрать твой будущий урожай по текущей, выгодной цене. Ты ударил по рукам и спокоен. Упадут цены – твоя пшеница уже продана. Взлетят до небес – ну что поделать, ты же получил свою гарантированную прибыль и мог спать спокойно все эти месяцы.

На бирже абсолютно та же история. Только вместо пшеницы – акции, доллары или нефть. Ты как бы ставишь на две стороны сразу. Основную ставку – на рост (чтобы заработать), и небольшую страховочную – на падение (чтобы не потерять всё).

Плюсы и минусы такой страховки

Тут, как и в любом деле, есть свои подводные камни.

  • Что крутого? Главный плюс – ты перестаешь нервничать. Рынок лихорадит, все вокруг паникуют, а ты себе спокойно пьешь кофе. Твои риски под контролем. Ты не пытаешься угадать, куда пойдет рынок, ты просто защищаешь свою задницу от непредвиденных ситуаций.

  • Что не очень? Страховка ведь не бесплатная, верно? За все эти манипуляции нужно платить комиссии брокеру. То есть часть твоей потенциальной прибыли будет съедена. Это плата за спокойствие. К тому же нужно немного разбираться, какие кнопки жать. Стратегия не для полных чайников.

Кому это в принципе надо?

Если ты мелкий инвестор и играешь на сдачу из кармана – можешь спокойно жить и без хеджирования. Ну просадишь ты пару тысяч – не смертельно.

А вот представь крупную авиакомпанию. У них самолеты жрут тонны топлива. Если цена на нефть внезапно взлетит, компания влетит в такие убытки, что мало не покажется. Вот они и страхуются, покупая нефть по будущей цене заранее. То же самое с экспортерами, которые боятся, что курс доллара упадет и они получат меньше рублей за свою продукцию.

Если коротко

Хеджирование – это не про то, как сорвать куш. Это про то, как сохранить то, что уже есть, и не сойти с ума от волнения. Инструмент для прагматичных и спокойных парней, которые ценят предсказуемость больше, чем лотерейный выигрыш. Страховка, одним словом. Иногда она кажется лишней тратой, но в один прекрасный день может спасти тебе весь банк.

Интересное на сайте

Инвестиционный портфель на 29 сентября 2025 года

Изображение
 Давненько не делал обзор на свой портфель. Но вот решил. К тому же есть повод - вчера сделал этот сайт, теперь буду на нем публиковать про свои инвестиции. В Дзене уже, как известно, смысла нет. Нет смысла публиковать что-то в плане заработка. Хотя и здесь пока нет никакого дохода. Но тут, как говорится, работаем на перспективу. В общем, не суть. Переходим ближе к делу. Фондовый рынок В целом картина такая: То есть, на ИИ счете пока еще больше мульта. Несмотря на то, что последнее время акции корректируются. Ну я уже писал ранее в ТГ канале, что продал часть акций - тех, что были в зеленой зоне. Продавал я их тогда, когда была "встреча на Аляске". Сначала высвободившиеся деньги я направил в фонд "Ликвидность", а сейчас они в фондах на недвижимость. В общем, такое вот распределение: Как видите - фонды тоже в минусе. Ну что тут сказать, коррекция не обошла и их - фондов на недвижимость. Конкретно по фондам сейчас такое распределение: ЗПИФ от Самолета - это такая инве...
Далее »

Что такое опционы простыми словами на бирже?

 Представьте, вы с другом договариваетесь насчет будущего. Скажем, про машину. Есть у него старенький BMW, и он вам нравится. Вы ему: «Слушай, давай так. Я тебе сейчас даю 10 тысяч рублей. И ты мне обещаешь, что если через месяц все-таки решусь, продашь мне этот тачку за 500 тысяч. Даже если она к тому времени на рынке уже будет стоить 600! Договорились?» Если друг согласился – вы только что заключили опцион. Только на бирже вместо друга – такая же бумажка-договор, которая все четко фиксирует. А на бирже-то что происходит? Да ровно то же самое! Опцион – это не акция, не штука, которую ты покупаешь навсегда. Это, по сути, бумажка-обещание . Обещание, которое дает тебе право (вот именно право, а не обязанность!) купить или продать что-то в будущем по цене, оговоренной сегодня. Чтобы не путаться, запомните два главных типа: Колл (Call) – это когда ты ставишь на рост . Как будто кричишь рынку: «Ну давай, родимый, взлетай!». Ты покупаешь право купить актив подороже в будущем, но по сег...
Далее »

Что такое торги на бирже простыми словами?

 Вот представь себе не базар, а крутой, навороченный рынок. Но торгуют тут не картошкой, а деньгами, компаниями и разными штуками, которые не пощупаешь. Это и есть биржа. А торги – это когда все это начинают покупать и продавать. Постоянно, быстро, азартно. Если короче, торги – это такие легальные и честные качели цены. Одна толпа кричит: «Куплю!» Другая орёт: «Продам!» Биржа их сталкивает лбами, и рождается цена. Всё просто. Как это работает в жизни? Допустим, есть у нас условная компания «Пончики от дяди Васи». Ты думаешь: «О, они ж будут зарабатывать! Надо купить кусочек этой фирмы». Этот кусочек – акция. Что ты делаешь дальше: Залазишь в приложение на телефоне и ставишь заявку: «Хочу купить 10 штук акций «Пончиков», но не дороже 50 рублей за штуку». А где-то в это время другой чувак, наоборот, паникует и думает: «Всё, продаю свои «Пончики», пока не просел!». Он выставляет заявку: «Продам 10 штук по 50 рублей». Биржа видит – о, ребята сошлись в цене! Щёлк – и сделка готова. Тепе...
Далее »

Что такое свопы на бирже простыми словами?

 Давайте представим. Вы взяли у друга на время крутой дрон, а он у вас — вашу мощную колонку. Съездили на выходные, отдохнули, а потом вернули друг другу вещи. Никто ничего не купил, просто обменялись на время. Так вот, своп на бирже — это почти то же самое, только обмениваете вы не вещи, а денежные потоки или обязательства. Короче говоря, своп — это соглашение об обмене. Но что именно и зачем меняют? Давайте разбираться без лишней воды. Зачем вообще нужны эти свопы? Представьте, что вы предприниматель и вам одобрили кредит в евро под низкий процент. Это выгодно! Но вся проблема в том, что ваши доходы — в рублях. Курс скачет, и вы боитесь, что из-за падения рубля ваша прибыль просто испарится на выплатах по кредиту. Что делать? Вот тут-то на сцену и выходит своп. Вы находите контрагента (например, другую компанию) через биржу и договариваетесь: «Я тебе плачу проценты по своему кредиту в евро, а ты мне — платишь проценты по такому же кредиту, но в рублях». В итоге вы получаете стаби...
Далее »

Что такое дивиденды по акциям простыми словами?

 Знаешь, это на самом деле очень просто. Вот смотри: представь, что ты вскладчину с друзьями купил кофейню. В конце месяца касса полная, вы посчитали чистую прибыль и решили часть денег забрать себе, а часть оставить на развитие. Твоя доля от этой прибыли – это и есть дивиденд. Только вместо кофейни – огромная компания вроде Сбера или Газпрома, а ты – один из тысяч её «хозяев», купивший хоть одну её акцию. Как это работает в жизни? Всё начинается с того, что компания честно отчитывается: «Ребята, вот сколько мы заработали в этом квартале/году». Потом руководство собирается и решает: сколько денег мы оставим себе на новые проекты, а сколько отдадим акционерам? И если совет директоров и акционеры говорят «да!», наступает тот самый счастливый день. Компания переводит деньги на счёт всем, кто был её владельцем на определённый день. Важный момент – нужно не опоздать! Вот тут – внимание! Есть так называемая «дата отсечки». Это как список приглашённых на вечеринку. Если ты купил акцию ДО ...
Далее »

Что такое акция простыми словами?

 Представьте, что большая компания — это, скажем, пиццерия. Чтобы открыть новую точку, нужны деньги на печь, аренду и сыр. Владельцу эти средства можно взять в долг, а можно пригласить друзей и знакомых в долю. «Скинься по тысяче, — говорит он, — и будешь получать свой кусок от общей прибыли». Так вот, акция — это и есть такая «доля» в бизнесе, только вместо расписки на салфетке вам выдают официальную электронную бумагу. Покупая акцию, вы становитесь совладельцем компании. Пусть даже ваша доля — с булавочную головку. Факт есть факт. А зачем это вам? Отличный вопрос. Зачем обычному человеку становиться совладельцем какой-то гигантской корпорации? Причин, на самом деле, несколько, и они вполне осязаемые. Во-первых, вы получаете право на часть прибыли. Эта прибыль распределяется между всеми владельцами акций в виде дивидендов. Проще говоря, компания раз в три месяца или год перечисляет вам некую сумму на счет за каждую вашу акцию. Это как получать свою долю от продаж пиццы, просто вы ...
Далее »

Что такое маржа простыми словами на бирже?

 Представьте, вы пришли в казино. У вас в кармане есть своя тысяча рублей. Это ваши кровные. А крупье вам говорит: «Мужик, я тебе доверяю. Держи еще четыре тысячи взаймы. Поиграй всерьез». И вы уже крутите рулетку не на тысячу, а на целых пять! Вот эти ваши собственные тысяча рублей – по сути, и есть маржа. Не сами деньги, а ваш залог, благодаря которому вам дали в долг. Если повезет и вы выиграете – отлично! Отдали долг, а вся прибыль ваша. И она гораздо больше, чем если бы играли только на свою тысячу. Ну, а как это на бирже выглядит? Точно так же, только вместо крупье – ваш брокер. Допустим, вы твердо уверены, что акции Газпрома сейчас ну просто обязаны взлететь. У вас на счету 10 000 рублей. Брокер дает вам «плечо», скажем, 1 к 5. Это значит, что к вашим 10 000 он добавляет свои 40 000. Итого у вас уже 50 000 рублей для покупки этих акций! Купили. Ждете. И да, ваш прогноз оправдывается – акции растут! Вы продаете и зарабатываете, скажем, 5 000 рублей. Брокеру вы возвращаете его...
Далее »

Что такое IPO простыми словами на бирже?

 Давайте без этих заумных учебников. IPO – это как если бы ваша соседская пельменная, в которую вы ходили годами, вдруг решила превратиться в огромную сеть по всей стране. Раньше она была частной, ее хозяева – несколько человек. А теперь они говорят: «Ребята, давайте вместе расти! Кто хочет, может купить кусочек нашего бизнеса». Вот и все. Компания, которая раньше принадлежала узкому кругу ребят (основателям, крупным инвесторам), теперь выходит на биржу и продает свои акции всем подряд. Любой человек, как мы с вами, может зайти в приложение брокера и купить себе частичку этой фирмы. Стал немножко совладельцем Газпрома или Яндекса? Да, именно так! Ну и зачем им это? Логичный вопрос. Неужели им просто деньги девать некуда? Как раз наоборот! Деньги, и много. Самый очевидный пункт. Продавая акции, компания получает огромную кучу денег. Эти средства – как топливо для роста: можно построить новые заводы, нанять крутых специалистов, захватить новый рынок или просто отдать долги. Понты. ...
Далее »

Венчурный инвестор — это простыми словами кто?

 Представь себе не банкира в строгом костюме, а скорее такого азартного дядьку с деньгами. Его работа — находить всякие непонятные молодые конторы (их стартапами зовут) и вкладывать в них бабки. Почему? А потому что он верит, что одна из этих контор станет новым Яндексом или Tesla. Если одна такая штука выстрелит, он отобьёт все свои вложения сторицей. Остальные девять, которые провалятся, его уже не волнуют. Это как лотерейный билет, но только ты не просто крестишь цифры, а сам помогаешь этому билету выиграть. Чем он целыми днями занимается? Сидит, пьёт кофе и раздает деньги? Ну, фиг вам. На самом деле он не просто спонсор. Вот он вложился в какую-то ребячью фирму. Теперь он — её совладелец. Купил, так сказать, кусок пирога. И ему теперь этот пирог печь и помогать. Его главная цель — раскачать эту лавочку так, чтобы через несколько лет её дорого-дорого продать какому-нибудь гиганту или на биржу вывести. Это и есть его выход с барышом. Он не просто кидает деньгами. Он лезет в дела ...
Далее »

Якорный инвестор — это простыми словами кто?

 Давайте представим ситуацию. Вы запускаете стартап. У вас есть гениальная идея, блеск в глазах и... пустой кошелек. Знакомо? Так вот, якорный инвестор — это тот самый богатый и влиятельный дядюшка, который не просто дает вам денег на мороженое, а покупает весь киоск. Или, если продолжить аналогии, это паровоз, который тянет за собой весь состав вашего бизнеса, придавая ему невероятный разгон и уверенность. Короче, это главный вкладчик, чьи деньги и репутация служат сигналом для всех остальных: «Парни, тут варят что-то серьезное, можно заходить!» Так чем же он занимается, кроме вливания денег? Деньги — это, конечно, здорово. Но их-то как раз может быть и не главное. Фишка якоря в том, что он создает эффект домино. Одним словом, его ключевые задачи: Дать серьезный куш. Обычно это очень крупная сумма, которой хватает надолго. Повысить доверие. Его имя в списке инвесторов — как знак качества. Другие инвесторы, партнеры и клиенты перестают сомневаться и начинают верить в проект. Прив...
Далее »